Americké akcie otáčejí směr, banky a výnosy dluhopisů klesají

Americké akcie během dnešního obchodování otáčejí svůj směr a mažou počáteční zisky tažené poptávkou po titulech spojených s umělou inteligencí. Hlavní indexy se aktuálně pohybují v mírném záporu. Index S&P 500 klesá o 0,21 % na 6656,84 bodu, index Dow Jones Industrial Average ztrácí 0,2 %, a technologický Nasdaq Composite se drží téměř na nule s poklesem o pouhých 0,03 %. Zisky S&P 500 rychle mizí kvůli otřesům v regionálních bankách, které opět podtrhují obavy o úvěrovou kondici firem.

Z jednotlivých sektorů se daří informačním technologiím, které si připisují 0,4 %. Stejné zisky drží i sektor reality, zatímco zdravotní péče roste o 0,3 %. Nejslabší výkon dnes vykazuje finanční sektor s propadem o 1,8 %, následovaný sektory energie (-0,8 %) a nezbytná spotřeba (-0,6 %). Mezi jednotlivými tituly S&P 500 vyniká JB Hunt Transport Services (JBHT) s růstem o 21 % po zveřejnění silných čtvrtletních výsledků. Výrazně rostou také akcie Western Digital Corp (WDC) o 7,8 % a Micron Technology (MU) o 6,2 %, což reflektuje trvající silnou poptávku po čipech a úložištích pro AI infrastrukturu. Naopak největší ztráty postihují finanční společnosti a firmy s problémy v úvěrovém portfoliu. Akcie regionální banky Zions Bancorp klesají o 11 % po oznámení odpisu kvůli problémům s úvěry, a Western Alliance Bancorp ztrácí 9,4 %. Výrazné propady zaznamenávají také F5 (FFIV) s poklesem o 12 % a Kenvue (KVUE) o 11 %.

Obavy z regionálních bank se objevují v době, kdy se obchodníci zaměřují na geopolitický vývoj (diskuse Trump/Putin o Ukrajině) a eskalující obchodní napětí mezi USA a Čínou, které zavádí nové exportní kontroly na kovy vzácných zemin. Z pohledu centrální banky, někteří představitelé Fedu naznačují, že je možné udržet snižování úrokových sazeb v krocích o čtvrt procentního bodu, aby se podpořil oslabující trh práce.

Zatímco akcie ztrácí, dluhopisy a komodity zamířily vzhůru. Výnos desetiletých amerických státních dluhopisů klesá o čtyři bazické body na 3,98 %, čímž se drží pod hranicí 4 %. Výnosy dvouletých dluhopisů padají o šest bazických bodů na 3,43 %, což představuje nejnižší úroveň od roku 2022. Cena ropy West Texas Intermediate (WTI) klesá o 1,1 % na 57,64 USD za barel. Spotová cena zlata naopak posiluje o 2 % na 4 291,88 USD za unci na nové historické maximum. Americký dolar slábne, index Bloomberg Dollar Spot Index se propadá o 0,3 %.

Index Dow Jones -0,2 % na 46161,72 b.
S&P 500 -0,21 % na 6656,84 b.
Nasdaq Composite -0,03 % na 22663,6 b.

Daniel Marván, Fio banka, a.s.