Wall Street na houpačce

Americké akciové indexy po včerejším solidním růstu dnes opět krvácí, když unisono odepisují více než 1,7%. Širší index S&P500 se tak posunuje na měsíční minimum na pozadí vyjádření šéfa Fedu J. Powella, který již nepovažuje aktuální inflaci za přechodný jev a současně naznačil rychlejší snižování tempa nákupu dluhopisů a ukončit tak program o několik měsíců dřív (doposud se počítalo do konce 1. pololetí 2022), stejně tak zahájit zvyšování úrokových sazeb. Nejistota též trvá okolo nové covidové varianty omikron ve vztahu k účinnosti stávajících vakcín (nadále předmětem zkoumání) i stupni hrozby ve srovnání s doposud známými variantami.

Powellova slova zamíchala též kartami na dluhopisovém trhu, kde dochází k patrné kompresi tržních výnosů. Zatímco u nejkratších splatností bondy lehce ztrácí, delší maturity naopak citelně posilují. Výnos referenčního 2letého státního dluhopisu roste na 0,526% ze včerejších 0,51%, zatímco 10letý bond aktuálně nese 1,45% výnos oproti 1,53% včera.

Výrazný propad registrují energie – ropa oslabuje o více než 7% pod hladinu 65 USD/barel, kde se naposledy obchodovala v srpnu, zemní plyn dále koriguje o téměř 4% na 4,67 USD/mmbtu. A právě energie (-2,6%) se drží na sektorovém výkonnostním chvostu indexu S&P500 spolu s komunikačními službami (-2,7%). Relativně nejlépe si stojí utility, ztrácející „pouze“ 1%.

Červená barva je k vidění i u drahých kovů, když zlato i stříbro shodně odepisují cca 0,5%.

V rámci korporátních pohybů se na růstové straně pohybuje farmaceutická spol. Pfizer (PFE +3,3%), těžící z nynější nejisté covidové situace, na nová historická maxima se navzdory tržnímu propadu posunul Apple (AAPL), který se ziskem více než 2% osciluje u hladiny 164 USD! V čele propadů se drží mediální společnost Discovery (DISCA / DISCK -7,5%), kde patrně investoři lámou hůl po prolomení říjnových minim.

Index S&P 500 -1,7 % na 4576,03 b.
Nejsilnější sektory S&P	Změna	Nejslabší sektory S&P	Změna
Utility	-1 %	Komunikační služby	-2,7 %
Reality	-1,1 %	Energie	-2,6 %
Zdravotní péče	-1,2 %	Základní materiály	-2,5 %
Nejsilnější akcie S&P	Změna	Nejslabší akcie S&P	Změna
Pfizer (PFE)	+3,3 %	Discovery (DISCK)	-7,5 %
Apple (AAPL)	+2,1 %	Discovery (DISCA)	-7,5 %
Hologic (HOLX)	+0,6 %	Gap (GPS)	-7,0 %
West Pharmaceutical Services (WST)	+0,6 %	Norwegian Cruise Line Holdings (NCLH)	-6,5 %
DENTSPLY SIRONA (XRAY)	+0,4 %	Quanta Services (PWR)	-6,5 %

David Lamač, Fio banka, a.s.