Pokračující nervozita na Wall Street, ropa WTI na 95 USD

Americké akciové indexy se přes úvodní stabilizaci po páteční výrazné korekci opětovně dostávají pod tlak a míří hlouběji do záporného teritoria v čele s tradičním indexem Dow Jones s poklesem přes 1%, podobně si ale vede i širší index S&P500 (-0,98%). Relativně lépe si stojí technologický Nasdaq, korigující o 0,6%, nicméně po vice než 2% oslabení během páteční seance.

Dočasné uklidnění na zámořských trzích se dostavilo po mírném snížení geopolitického napětí, když ruská strana je údajně připravena dále pokračovat v jednání se zeměmi NATO ohledně Ukrajiny. Trhy v zámoří ale dále reflektují i obavy z rychlejšího utahování měnové politiky po vyšších než očekávaných lednových inflačních datech představené minulý týden. Nyní již trh zaceňuje 6 - 7 zvýšení úrokových sazeb v tomto roce, zatímco ještě v prosinci se počítalo se 3 nárůsty. V tomto ohledu bude zítra zajímavé sledovat hodnotu lednového indexu výrobních cen, kdy je očekáváno zpomalení na meziroční bázi na 9,1% z předchozích 9,7%.

Tržnímu pesimismu přilévají do ohně ceny energií, zejména pak ropa, posunující se nad hladinu 95 USD/barel, kde se naposledy obchodovala v r. 2014! Silný růst vykazuje také zemní plyn (+6,2%), posunující se výrazněji nad hladinu 4 USD/mmbtu. Navzdory sektorovým růstům ale energetické společnosti se ocitly na chvostu výkonnostní odvětvové tabulky se ztrátou -3,1%. Nedaří se ani bankám a zdravotnictví (-1,6%). Jediným růstovým sektorem zůstávají producenti zbytných statků s kosmetickým ziskem +0,2%.

Prodejní tlak je patrný také u dluhopisů, které oslabují napříč splatnostmi při opětovném otestování hladiny 2% u 10letého vládního dluhopisu. Nyní se výnos pohybuje u 1,97%,  zatímco v pátek uzavíral na úrovni 1,95%. Naopak drahé kovy pokračují v růstu v čele se stříbrem (+1%), posouvající se na 23,8 USD/oz, zlato pak zpevňuje o 0,6% na 1871 USD/oz.

V rámci individuálních korporátních pohybů je výrazně živěji na prodejní straně, kde figurují energetické společnosti. Propadlíkem dne se pak staly akcie Moderny, výrobce známé covidové vakcíny, které ztrácí 13% na pozadí odeznívání koronavirových obav aktuální omikronové vlny. Podobně si stojí i konkurent Novavax (NVAX), oslabující o více než 11%. Pfizer pak odepisuje 2,7%.

Index S&P 500 -0,98 % na 4375,29 b.
Nejsilnější sektory S&P	Změna	Nejslabší sektory S&P	Změna
Zbytná spotřeba	+0,2 %	Energie	-3,1 %
Komunikační služby	-0,2 %	Finanční sektor	-1,6 %
Informační technologie	-0,8 %	Zdravotní péče	-1,6 %
Nejsilnější akcie S&P	Změna	Nejslabší akcie S&P	Změna
Las Vegas Sands Corp (LVS)	+2,9 %	Moderna (MRNA)	-13 %
CarMax (KMX)	+2,0 %	CF Industries Holdings (CF)	-8,9 %
Expedia Group (EXPE)	+2,0 %	Mosaic (MOS)	-5,9 %
Jack Henry & Associates (JKHY)	+1,8 %	APA Corp (APA)	-5,9 %
Newell Brands (NWL)	+1,7 %	Marathon Oil Corp (MRO)	-5,0 %

Lamač David, Fio banka, a.s.