Wall Street v růstovém tažení

Americké akciové indexy po prodlouženém víkendu výrazně zpevňují a umazávají tak ztráty z minulého týdne, a to (opět) na pozadí celních kotrmelců americké administrativy. Nejlépe si stojí technologický Nasdaq, posilující o 2,5 %, širší index S&P500 přidává přes 2 % a tradiční index Dow Jones 1,8 %.

Děje se tak na pozadí oznámení odložení 50% cla na dovoz zboží z EU do 9. července. V minulém týdnu naopak trhy „trávily“ rozhodnutí D. Trumpa o uvalení 50% cel již od 1. června. Téma obchodních dohod a válek tak zůstává hlavním determinantem tržních turbulencí, byť již s menší volatilitou. Dosavadní progres v bilaterálních jednáních podporuje tržní optimismus v uzavření takových vzájemných dohod, které zachovají dlouho budované obchodní řetězce i přes jejich patrné narušení. Trhy relativně klidně „spolkly“ i snížení top ratingu USA od Moody’s.

Po bouři se stabilizuje také dluhopisový trh. Dnes vidíme solidní posilování napříč splatnostmi, zejména pak u delších maturit. Výnos 10letého vládního bondu se posunul na 4,43 % z předchozích 4,51 % při ataku hladiny 4,6 % v minulém týdnu. Ztrácí naopak drahé kovy. Zlato odepisuje 1,2 % a přibližuje se hladině 3300 USD/oz, stříbro ztrácí 0,3 % na 33,25 USD/oz.

Na energetickém trhu se v červeném teritoriu nachází ropa, která ztrácí 1,1 % na 60,88 USD/barel. Zemní plyn naopak zpevňuje o 1,8 % na 3,4 USD/mmbtu.

Všechny sub-sektory indexu S&P500 dnes vykazují kladnou bilanci v čele se segmentem výrobců zbytných statků (+3,1 %). Daří se též informačním technologiím se ziskem 2,6 %.

Na korporátní úrovni si dvojciferný profit připisuje výrobce diagnostických a léčebných zařízení, především v oblasti ženského zdraví, spol. Hologic (HOLX +14 %), po zveřejnění akviziční nabídky ve výši 16 mld. USD ze strany investičních skupin TPG a Blackstone, kterou společnost odmítla. V popředí se drží též známá automobilka Tesla (TSLA +7 %) navzdory dramaticky klesajícím prodejům v Evropě a eskalaci konkurenčního boje v Číně. Ve volném pádu naopak pokračují akcie předního výrobce analytického softwaru pro posuzování bonity spotřebitelů (tzv. FICO skóre) v USA, spol. Fair Isaac Corp (FICO -10 %), po předchozí kritice Federální agentury pro financování bydlení ohledně nedávného razantního zvýšení poplatku za FICO skóre, stejně tak sílí politický tlak na zahájení antimonopolního vyšetřování společnosti. Akcie od minulého pondělí již oslabily o více než 30 %!

Index S&P 500 +2,04 % na 5921,27 b.
Nejsilnější sektory S&P	Změna	Nejslabší sektory S&P	Změna
Zbytná spotřeba	+3,1 %	Nezbytná spotřeba	+0,7 %
Informační technologie	+2,6 %	Energie	+0,8 %
Komunikační služby	+2,2 %	Utility	+0,8 %
Nejsilnější akcie S&P	Změna	Nejslabší akcie S&P	Změna
Hologic (HOLX)	+14 %	Fair Isaac Corp (FICO)	-10 %
Tesla (TSLA)	+7,0 %	VeriSign (VRSN)	-4,9 %
Super Micro Computer (SMCI)	+6,8 %	AutoZone (AZO)	-3,9 %
Warner Bros Discovery (WBD)	+6,7 %	Kroger (KR)	-1,7 %
Royal Caribbean Cruises (RCL)	+6,7 %	Newmont Corp (NEM)	-1,7 %

David Lamač, Fio banka, a.s.