Wall Street se noří do ztrát

Americké akciové indexy se na pozadí eskalace geopolitického napětí postupně posunují hlouběji do červených čísel v čele s technologickým Nasdaqem, který odepisuje bezmála 1 %. Širší index S&P500 pak ztrácí přes 0,8 %, podobně si stojí i tradiční index Dow Jones.

Rostoucí tenze na Blízkém Východě zvyšuje nervozitu u rizikových aktiv s patrným přesunem do bezpečných přístavů. Zatímco akciové trhy oslabují, solidní zisky si připisují drahé kovy i dluhopisy. Stříbro se se ziskem 2 % posunuje nad hladinu 37 USD, znamenající 13letá maxima. Zlato přidává 0,2 % s pohybem na 3389 USD/oz. Napříč splatnostmi se posunují vzhůru také dluhopisy. Komprese tržních výnosů je patrná více u delších maturit. Výnos 10letého vládního bondu se snížil lehce pod hladinu 4,4 % (vs. 4,45 % včera). Obavy z dalšího vývoje se propisují i do síly amerického dolaru. Ten zvrátil nelichotivý trend vůči hlavním měnám a dnes na páru s eurem posiluje o 0,75 % na 1,1476 EUR/USD.

Zasažení Íránu, coby ropné velmoci, se výrazně promítlo do vývoje v energetickém sektoru. Ropa se vrátila k prudkému růstu a dnes se ziskem 4,5 % opět atakuje hladinu 75 USD/barel. O více než 3 % zpevňuje také plyn, a to na 3,86 USD/mmbtu. A právě energie zůstávají jediným rostoucím sektorem v rámci indexu S&P500 se ziskem 1,5 %. Nejhůře si stojí segment zbytných statků (-1,6 %) a zdravotní péče (-1,5 %).

Na korporátní úrovni S&P500 konstituentů dostaly ránu na solar výrobci fotovoltaických komponentů po senátním schválení návrhu rozpočtového zákona, který úplně zruší dotace (skrze tzv. daňové kredity na čistou energii) na solární a větrné projekty od roku 2028 s jejich výrazným snižováním již od příštího roku. Logicky se tak ve výkonnostním suterénu nachází akcie Enphase Energy (ENPH -23 %) a First Solar (FSLR -18 %). Stelární vývoj naopak předvádí poskytovatel služeb v oblasti designu, výroby a správy elektronických zařízení a obvodů pro velké korporace, spol. Jabil (JBL +9,4 %) po silných výsledcích a zvýšeném výhledu.

Index S&P 500 -0,82 % na 5983,61 b.
Nejsilnější sektory S&P	Změna	Nejslabší sektory S&P	Změna
Energie	+1,5 %	Zbytná spotřeba	-1,6 %
Reality	-0,6 %	Zdravotní péče	-1,5 %
Komunikační služby	-0,6 %	Základní materiály	-1 %
Nejsilnější akcie S&P	Změna	Nejslabší akcie S&P	Změna
Jabil (JBL)	+9,4 %	Enphase Energy (ENPH)	-23 %
APA Corp (APA)	+3,7 %	First Solar (FSLR)	-18 %
Valero Energy Corp (VLO)	+3,3 %	AES Corp (AES)	-8,3 %
Lockheed Martin Corp (LMT)	+2,8 %	United Airlines Holdings (UAL)	-5,5 %
Occidental Petroleum Corp (OXY)	+2,6 %	Align Technology (ALGN)	-4,7 %

David Lamač, Fio banka, a.s.