Denní report - pondělí 27.11.2017

ČR: Pražskou burzu v úvodu týdne stáhla dolů především Erste Bank, SRN: Frankfurtská burza mírně oslabila, USA:Index Dow Jones uzavřel v zeleném teritoriu.

Pražská burza

Popis trhu

Pražská burza zahájila nový týden negativně, když měřeno indexem PX oslabila o -0,46% a zakončila těsně pod metou 1 050 bodů. Hlavním strůjcem poklesu se staly akcie Erste Bank, které odepsaly -2,53% na 923 Kč a korigovaly tak velkou část pátečního zisku +4,17% jenž se udál bez nové fundamentální zprávy. Ztrácela i druhá rakouská emise Vig se závěrem na 626 Kč slabší o -0,62%. Tuzemské banky se vyvíjely smíšeně, zatímco Komerční banka stagnovala na 907 Kč, Moneta Money Bank klesla o -0,52% pod 77 Kč. V záporném teritoriu uzavřel taktéž Philip Morris (-0,61%), Kofola (-0,74%) a akcie O2 (-0,30%). Naopak třetím dnem posiloval Pegas (809 Kč +0,86%) a dařilo se rovněž mediální společnosti Cme (102 Kč +0,34%). Se ziskem uzavřel i Čez (483 Kč +0,42%). Celkový zobchodovaný objem 318 mil. Kč zaostal výrazně za průměrem.

Podnikové zprávy

Firemní výsledky pro tento týden: VIG, Autodesk, Tiffany, Kroger či PVH

portfio-navyseni-pozice-v-cez">PortFio - navýšení pozice v ČEZ

Wood & Company začíná pokrývat akcie Kofoly, úvodní doporučení „buy“ s cílovou cenou 500 Kč

Německo

Očekávané události

08:00 Index importních cen (m-m) (říjen): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: 0,9 %

08:00 Index importních cen (y-y) (říjen): očekávání trhu: 2,5 %, předchozí hodnota: 3,0 %

13:00 Spotřebitelská důvěra GfK (prosinec): očekávání trhu: 10,7, předchozí hodnota: 10,7

Očekávané události (eurozóna)

10:00 Peněžní zásoba M3 (y-y) (říjen): očekávání trhu: 5,1 %, předchozí hodnota: 5,1 %

USA:

Popis trhu

Index DAX odepsal 0,46 % na 13000,2 b. Německý akciový index DAX se v ptůběhu pondělní obchodní seance držel blízko pátečních závěrečných hodnot, nakonec uzavřel s 0,5% ztrátou. Podobný vývoj zaznamenal i celoevropský akciový trh na pozadí stabilního eurodolaru. Nejhorší výkon podaly akcie Deutsche Bank (DBK; -2,1 %), nedařilo se ani akciím Infineon Technologies (IFX) a BASF (BAS), které oslabily o 1,8 %. Více než procento si připsal Fresenius (FRE).

USA

Hlavní zprávy

Do tzv. TIPS přiteklo za týden 1,2 miliardy dolarů, což značí mírné zvýšení inflačních očekávání

Makroekonomické události tohoto týdne: Jednání o daňové reformě v USA či proslov Janet Yellenové

Prodeje nových domů (říjen):
aktuální hodnota: 685 tis.
očekávání trhu: 627 tis.
předchozí hodnota: 667 tis.

Prodeje nových domů (m-m) (říjen):
aktuální hodnota: 6,2 %
očekávání trhu: -6,1 %
předchozí hodnota: 18,9 %

Index výrobní aktivity dallaského Fedu (listopad):
aktuální hodnota: 19,4 b.
očekávání trhu: 24,0 b.
předchozí hodnota: 27,6 b.

Očekávané události

14:30 Velkoobchodní zásoby (m-m) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: 0,3 %

15:00 Index cen domů FHFA (m-m) (září): očekávání trhu: 0,5 %, předchozí hodnota: 0,7 %

16:00 Index výrobní aktivity richmondského Fedu (listopad): očekávání trhu: 14, předchozí hodnota: 12

Popis trhu

V pondělní seanci americké akciové trhy pokračovaly v předchozím růstu z minulého týdne a index Dow Jones přidal  0,15% a širší S&P 500 se drží výš o 0,01%. Tento nastávající týden přinese řadu událostí. Hned v úterý bude americký prezident Donald Trump jednat s republikánskými senátory a to ohledně podpory jím navrhované reformy, kde hlasování by mohlo proběhnout už ve čtvrtek a ve středu vystoupí v Kongresu  dosluhující šéfka FEDu Janet Yellenová a Banking Committee tak posvětí jmenování jejího nástupce Jaye Powella.

V centru zájmu bude také tento týden ropa a ve čtvrtek proběhne zasedání skupiy  OPEC ve Vídni a zatím je více než pravděpodobné, že se dohodne na prodloužení omezení těžby minimálně na půl roku nebo i delší horizont.  V minulém týdnu se ceny lehké WTI již dotkly úrovně 58,81 USD/barel, což odpovídá dvouletému maximu. Podle analytiků za tímto růstem stojí především výpadek klíčového klíčového kanadského ropovodu Keystone, který doslova vymazal z ropného trhu v USA dodávky cca v objemu 590 000 barelů za den. Z těchto důvodů musely US  rafinérie pro uspokojení své poptávky sáhnout do rezerv domácí zásoby. Podle informací agentury Reuters také Rusko spolu s uskupením OPEC podporují prodloužení stávající regulace ropné produkce. Obě strany tak našly v této otázce shodu a  jen dolaďují detaily dohody. Dnes cena WTI korigovala a ustoupila z dvouletého maxima a posunula se níž k cenové úrovni 58, USD/barel tj. ztratila více než 1,6%.  Tato situace nevyhovovala akciím v těžebním ropném sektoru a tak společnost Transocean ( RIG ), která těží ropu především z ropných věží v oceánu dnes obchodovala se ztrátou více než 2% a také konkurenční  těžař Marathon Oil Corp. ( MRO ) ztratil více než 4,2%. Se ztrátou necelých 0,3% obchodovala také známá těžařská společnost Exxon Mobil ( XOM ), která dnes informovala, že reorganizuje své rafinérské operace a to z důvodů zvýšené ziskovosti. Pod  tlakem byly dnes také akcie těžaře Freeport MCMorran ( FCX ), které si odepsaly více než 1,8%.   Za zmínku stály také akcie výrobce a dodavatele těžního zařízení Schlumberger ( SLB ), které dnes uzavřely seanci také v červeném a ztratily necelé  1%.

Dnes se dařilo žlutému kovu a zlato se lehce přehouplo přes hranici 1295 USD/Troy.unci. Zlato tak reagovalo na znepokojení ohledně nízké úrovně inflace v USA a možnými důsledky pro politiku úrokových sazeb Federálního rezervního systému a tato situace se ve spojení negativně podepisuje na síle amerického dolaru, který dnes na páru s eurem přidal 0,28% a tj. na úrovni 1,1896 USD/EUR. Z výše zmíněných důvodů si více než  1,1% připsaly akcie největšího kanadského těžaře zlata Barrick Gold Corporation ( ABX ) a také konkurenční Randgold Resources ( GOLD ), jež přidal více než  0,5%. Naopak se nedařilo společnosti Eldorada Gold Corp. ( EGO ), kde akcie společnosti odepisují více než 4%. Společnost se rozhodla snižovat své náklady, ale také zde dojde již v  příštím roce ke snížení celkové produkce a také výhledu objemu těžby.

Velmi dobře si dnes vedly akcie mediální společnosti CETV ( CETV ), které se nesly na vlně spekulací  o zájmu koupi skupin čínské CEFC a Penty o koupi majoritního podílu ve společnosti.       Skupina CEFC zatím tyto spekulace odmítla, ale v minulosti se již zájem z její strany objevil. Akcie CETV ( CETV ) obchodované na trhu v USA si zatím připisují více než 2% nárůst.

Podnikové zprávy

František Mašek
Fio banka, a.s.
Prohlášení

František Mašek
Fio banka, a.s.