Denní report - čtvrtek 01.11.2018

ČR: Pražskou burzu táhla výše Moneta Money Bank a Avast , SRN: Německé akcie dnes mírně vzrostly, USA:Americké indexy se nesly na růstové vlně.

Pražská burza

Hlavní zprávy

ČNB podle očekávání zvýšila úrokové sazby a vydala novou prognózu

HSBC Index nákupních manažerů ve výrobě PMI (říjen):
aktuální hodnota: 52,5
očekávání trhu: 52,6
předchozí hodnota: 53,4

Oznámení repo sazby (1. listopadu):
aktuální hodnota: 1,75 %
očekávání trhu: 1,75 %
předchozí hodnota: 1,50 %

Bilance státního rozpočtu (říjen):
aktuální hodnota: 5,7 mld.
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 16,8 mld.

Popis trhu

Pražská burza dnes navýšila včerejší silné zisky, když nálada na globálních akciových trzích zůstala mírně pozitivní. Index PX si nakonec polepšil o 0,37% na 1 070 bodů. Tahounem růstu se dnes stala Moneta Money Bank, která při nejvyšším denním objemu 215 mil. Kč posílila o 3,29% se závěrem nad 78 Kč a Avast se ziskem +3,68% s oceněním nad 84 Kč. Nicméně pomohl i slušný posun nahoru u akcií O2 a to o 2,07% na 246 Kč. Dařilo se taktéž Komerční bance (875 Kč +0,57%) a tabákové společnosti Philip Morris (14 500 Kč +0,69%). Naopak rakouské finanční emise částečně korigovaly středeční zisky a klesly k včerejším závěrům na primárním trhu ve Vídni, kde se dnes z důvodu svátku neobchodovalo. Erste Bank uzavřela slabší o -1,48% na 934 Kč a Vig si pohoršil o -1,14% na 607 Kč. Pokles cen el. energie a emisních povolenek se projevil mírným oslabením Čezu o -0,28% na 543 Kč. V záporném teritoriu zakončilo rovněž Cme (-0,65%) s kurzem 77 Kč.

Podnikové zprávy

CETV prodlužuje termín dokončení prodeje slovinských aktiv o další měsíc, čeká se na regulátora

Erste Group: Projekce hospodaření za 3Q/18

Německo

Hlavní zprávy (eurozóna)

Společnost Shell reportovala výsledek svého hospodaření za 3Q FY 18

Evropská unie údajně dosáhla předběžné dohody se Spojeným královstvím o finančních službách

Očekávané události

08:00 Index importních cen (m-m) (září): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: 0,0 %

08:00 Index importních cen (y-y) (září): očekávání trhu: 4,5 %, předchozí hodnota: 4,8 %

09:55 Index nákupních manažerů Markit/BME (říjen - konečný): očekávání trhu: 52,3, předchozí hodnota: 52,3

Očekávané události (eurozóna)

10:00 Index nákupních manažerů Markit (říjen - konečný): očekávání trhu: 52,1, předchozí hodnota: 52,1

Popis trhu

Německé akcie na konci čtvrteční seance mírně rostou. Největším tahounem je sektor zdravotní péče (+1,57 %) a průmyslový sektor (+0,59 %). Naopak nejvíce klesá sektor základních materiálů (-0,32 %) a sektor komunikačních služeb (-0,31 %) .

Nejvíce po čtvrteční seanci vzrostly akcie společnosti Lufthansa  (LHA; +7,3 %). Jedním z důvodů může být to, že management společnosti očekává stabilizaci výnosů firmy v Evropě v následujících kvartálech. Infineon Technologies (IFX; +3,5 %) ve čtvrtek také posiluje. Jedním z důvodů může být například vývoj Stoxx tech indexu. Poslední růst, který přesahuje tři procenta je u společnosti Deutsche Bank (DBK; +3,5 %). Finanční ředitel společnosti JPMorgan Chase Doug Braunstein se pozitivně vyjádřil ke Christianu Sewingovi jako CEO společnosti a řekl, že dle jeho názoru on bude funkci vykonávat úspěšně. Další pozitivní zprávou k Deutsche Bank je koupě části jejich akcií investiční společností Hudson Executive nebo například revidovaný plán financování společnosti, který by měl odrážet silnou pozici v oblasti likvidity a aktivitu snižování zadluženosti.

Poklesy jsou dnes znatelné například u firem Adidas (ADS; -1,9 %) či Wirecard AG (WDI; -1,9 %).

USA

Hlavní zprávy

Donald Trump se sešel s Xi Jinpingem mimo jiné z důvodu řešení obchodních sporů

Index propuštěných zaměstnanců Challenger (y-y) (říjen):
aktuální hodnota: 153,6 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 70,9 %

Produktivita mimo zemědělství (3Q - předběžný):
aktuální hodnota: 2,2 %
očekávání trhu: 2,1 %
předchozí hodnota: 2,9 %

Jednotkové náklady na práci (3Q - předběžný):
aktuální hodnota: 1,2 %
očekávání trhu: 1,0 %
předchozí hodnota: -1,0 %

Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti (27. října):
aktuální hodnota: 214 tis.
očekávání trhu: 212 tis.
předchozí hodnota: 215 tis.

Pokračující žádosti o podporu v nezaměstnanosti (20. října):
aktuální hodnota: 1631 tis.
očekávání trhu: 1640 tis.
předchozí hodnota: 1636 tis.

Bloomberg index spotřebitelského komfortu (28. října):
aktuální hodnota: 60,3
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 60,1

Index nákupních manažerů Markit (říjen - konečný):
aktuální hodnota: 55,7
očekávání trhu: 55,8
předchozí hodnota: 55,9

Stavební výdaje (m-m) (září):
aktuální hodnota: 0,0 %
očekávání trhu: 0,0 %
předchozí hodnota: 0,1 %

ISM ve výrobě (říjen):
aktuální hodnota: 57,7
očekávání trhu: 59,0
předchozí hodnota: 59,8

Cenový index ISM (říjen):
aktuální hodnota: 71,6
očekávání trhu: 69,0
předchozí hodnota: 66,9

Očekávané události

13:30 Obchodní bilance (září): očekávání trhu: -$53,6 mld., předchozí hodnota: -$53,2 mld.

13:30 Změna pracovních míst mimo zemědělství (říjen): očekávání trhu: 200 tis., předchozí hodnota: 134 tis.

13:30 Změna pracovních míst v soukromém sektoru (říjen): očekávání trhu: 195 tis., předchozí hodnota: 121 tis.

13:30 Změna pracovních míst ve výrobním sektoru (říjen): očekávání trhu: 16 tis., předchozí hodnota: 18 tis.

13:30 Míra nezaměstnanosti (říjen): očekávání trhu: 3,7 %, předchozí hodnota: 3,7 %

13:30 Průměrná hodinová mzda (m-m) (říjen): očekávání trhu: 0,2 %, předchozí hodnota: 0,3 %

13:30 Průměrná hodinová mzda (y-y) (říjen): očekávání trhu: 3,1 %, předchozí hodnota: 2,8 %

15:00 Průmyslové objednávky (září): očekávání trhu: 0,5 %, předchozí hodnota: 2,3 %

15:00 Objednávky zboží dlouhodobé spotřeby (září - konečný): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 0,8 %

15:00 Zakázky na kapitálové statky bez zbraní a letadel (září - konečný): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: -0,1 %

Popis trhu

Ve čtvrtek americké akciové trhy pokračovaly v růstu a index Dow Jones posílil o 1,05% a širší S&P 500 uzavřel silnější o 1,06%. Spojené státy se připravují na příští úterý,  kdy je čekají řádné a plánované volby do Kongresu . V případě voleb do Kongresu se v USA nehraje o nic jiného, než o to, zda se demokratům podaří dostat alespoň jednu z komor Kongresu , což by jim dávalo možnost blokovat  po zbytek volebního období  veškerou legislativu prezidenta Donalda Trumpa.  Dnes se nedařilo dolaru, který na páru s eurem silně ztrácel necelých 0,9% a dostal se k úrovni 1,1409 USD/EUR.  Euro proti dolaru tak umazalo   ztráty z předchozích dní  a pomáhá k tomu růst výnosů a také zprávy o Británii, která je podle analytiků již blízko dohodě s EU o trhu finančních služeb a to je podle Londýna stěžejní věc pro řízený odchod z EU. Trhy také vnímají skutečnost, že americká administrativa Donalda Trumpa se připravuje na prosincové vyhlášení nových cel na zbývající čínské importy a to v případě, že selže jednání o zmírnění nastupujících obchodních válek mezi Donaldem Trumpem a jeho čínským protějškem XI Jinpingem. Trhy dnes posilovaly a těžily z informace, že Donald Trump měl telefonický rozhovor s protějškem XI Jinpingem, který vyzněl pozitivně a trhy ho vnímají, jako možnost zlepšení obchodních vztahů mezi USA a Čínou.

S částečným uklidněním na kapitálových trzích se dostavila stabilizace v ropném sektoru. Ceny černého zlata ustoupily ze svých říjnových maxim a ropa ztratila celkově  12%. Ceny ropy se tak po úterním sestupu stabilizovaly na dvouměsíční minima. Další pokles podpořila také zpráva EIA, podle které se zásoby ropy v USA v minulém týdnu sice  zvýšily o 3,2 mil. barelů, ale méně než analytici předpokládali.. Podle analytiků celková   zpráva EIA ukazuje na to, že  těžba ropy v USA tak vyšplhala v srpnu  na nový rekord 11,348 mil. barelů denně. Ceny ropy ještě tlačí dolů obavy, že spor mezi Spojenými státy a Čínou budou mít negativní dopad na světovou ekonomiku i na poptávku po pohonných hmotách. Cena lehké ropy WTI dnes poměrně citelně ztrácela o více než  2,7% a dostává se k úrovni 63,6 USD/barel. Se stabilizací ceny černého zlata se dařilo akciím v těžařském sektoru  o více než 5,4% posilily akcie těžaře ropy a mědi Freeport Mc Morran ( FCX ) a také akcie společnosti Transocean ( RIG ), která těží ropu především z věží v oceánu ze začátku obchodování posilovaly o více než 1,4%, ale seanci uzavřely se ztrátou 0,3% v reakci na hlubší propad ceny WTI.  Podobně si  vedly akcie Marathonu, jež přidávaly ze začátku také více než 1%, s klesající WTI akcie Marathon Oil Corp. ( MRO ) oslabily o necelých 2%.  Naopak po předchozím pozitivním reportu za 3Q dnes korigovaly akcie britské BP ( BP ), které tak ztratily necelé 1,8% a také akcie  těžaře ropy a plynu Cabot Oil & Gas Corp. ( COG ), dnes korigovaly o necelých kladných  0,2%.  Za zmínku stály také akcie výrobce a dodavatele těžního zařízení Schlumberger ( SLB ), které obchodovaly ze začátku v kladných, ale nakonec seanci uzavřely v zeleném o necelých  0,8% a také jeho konkurent Halliburton ( HAL ) obchoduje v kladných, ale na konci zavřel s mírným ziskem 0,3%.

S rostoucí obavou investorů a možného strachu o další vývoj na kapitálových trzích těžil žlutý kov, který dnes přidal více než 1,5% a zlato se tak dostalo  k úrovni    1233 USD/Troy. unci. Zlatu také dnes pomohl velmi výrazně oslabující dolar na páru s eurem. Z výše zmíněných důvodů se dařilo akciím těžařů zlata a tak akcie největší kanadské společnosti Barrick Gold Corp. ( ABX ) rostly o více než 6,4% a akcie britské společnosti Randgold Resources ( GOLD ) přidaly též více než 6,2%.  V předchozím došlo ke spojení Barrick Gold s londýnským těžařem Randgold Resources a to může podle názoru  analytiků vést k prodeji aktiv v celkové výši 5 mld. USD z dolů v Zambii až po Tanzánii. Randgold Resources také informoval, že navyšuje dividendu před plánovanou fúzí s kanadským Barrick Gold a na akcii plánuje vyplatit 2,69 USD proti dřívějším 2 USD  Více než 5,4% posílily také akcie konkurenčního těžaře Eldorado Gold Corp. ( EGO ).

Za zmínku stály také akcie  těžařská společnost BHP Billiton ( BHP ), která chce svým akcionářům vrátit finance prostřednictvím kombinace mimotržního  odkupu akcií a zvláštní dividendy. Program začne odkupem akcií za 5,2 mld. USD s možným diskontem až k výnosu 14%. Dividenda by podle programu měla být splatná v lednu tohoto roku. Akcie v reakci zpevnily o necelých  5%.

Marek Šilhart
Fio banka, a.s.
Prohlášení

Marek Šilhart
Fio banka, a.s.