Denní report - úterý 09.04.2019

ČR: Pražská burza nepatrně prohloubila včerejší pokles, SRN: Německý DAX slabší o 0,72 %, USA: Zámořské indexy v červeném, S&P500 přerušil impozantní růstovou sérii

Pražská burza

Hlavní zprávy

Devizové rezervy (březen):
aktuální hodnota: 142,9 mld.
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: $143,1 mld.

Očekávané události

09:00 CPI (m-m) (březen): očekávání trhu: 0,1 %, předchozí hodnota: 0,2 %

09:00 CPI (y-y) (březen): očekávání trhu: 2,9 %, předchozí hodnota: 2,7 %

09:00 Index exportních cen (y-y) (únor): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 2,8 %

09:00 Index importních cen (y-y) (únor): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 2,4 %

Popis trhu

Pražská burza v průběhu seance oscilovala okolo pondělního závěru a nakonec počtvrté v řadě zaznamenala pouze malý pohyb, když dnes měřeno indexem PX oslabila o mírných -0,10% a uzavřela na hodnotě 1 083. Erste Bank prohloubila včerejší ztrátu a odepsala dalších -0,48% na 870 Kč. Avast potom ztratil -0,58% na 86 Kč a akcie O2 klesly o -0,61% na 245 Kč. Nedařilo se ani Čezu, který oslabil o -0,28% na 541 Kč přestože cena el. energie slušně rostla a přibližuje se k letošním maximům. Naopak dařilo se akciím mediální Cme, které posílily o 1,51% k 94 Kč. Se ziskem zakončila i pojišťovna Vig (611 Kč +0,33%), Komerční banka přidala mírných 0,11% na 941 Kč při největším denním objemu 119 mil. Kč a Moneta Money Bank si polepšila o 0,56% a přizvedla se od mety 80 Kč.

Německo

Očekávané události (eurozóna)

13:45 Refinanční sazba ECB (10. dubna): očekávání trhu: 0,000 %, předchozí hodnota: 0,000 %

13:45 Zápůjční sazba ECB (10. dubna): očekávání trhu: 0,250 %, předchozí hodnota: 0,250 %

13:45 Depozitní sazba ECB (10. dubna): očekávání trhu: -0,400 %, předchozí hodnota: -0,400 %

Popis trhu

Německý akciový index DAX ukončil dnešní seanci slabší o 0,72 %. V zeleném teritoriu se na konci úterního obchodování ocitlo pouze pět společností z celkem třiceti zalistovaných v indexu.

Nejlépe si vedla společnost Beiersdosf, která posílila o 1 %. Následovala RWE (+0,5 %) a Allianz (+0,3 %).

Naopak nejhůře si dnes vedly akcie softwarové společnosti SAP (-3,5 %), která v ranních hodinách obdržela dvě zhoršená doporučení. Britská bankovní a finanční skupina HSBC snížila doporučení na hold z předchozího buy a společnost UBS na neutral z předchozího buy. Obě společnosti tak učinily před hospodářskými výsledky SAPu za první čtvrtletí, které přijdou během měsíce dubna. Následovala firma Merck (-2,3 %) a Henkel (-2,3 %). Na čtrnáctém místě od konce skončily akcie Volkswagenu AG (-0,88 %). Společnost dnes informovala, že Mercedes-Benz v březnu tohoto roku zaznamenal meziroční pokles prodejů o 4,1 %, když prodal 227 644 vozů. Smart zaznamenal pokles o 17,1 % na 10 897 vozů. V závěsu následovala chemická společnost BASF SE, když odepsala 0,74 %. Ta dnes informovala, že se chystá zvýšit své výrobní kapacity v Brazílii o 30 %. Výrobní kapacity závodu zabývajícího se výrobou methanolátu sodného by měly vzrůst o 30 %, což by znamenalo navýšení výroby ze současných 60 000 tun na 80 000 tun této organické sloučeniny.

Podnikové zprávy

Softwarová společnost SAP obdržela dvě zhoršená doporučení

Mercedes-Benz: Prodeje v březnu meziročně poklesly o 4,1 %

Porsche: Dodávky vozů v prvním kvartálu meziročně poklesly o 12 %

BASF plánuje zvýšit výrobní kapacity v Brazílii o 30 %

USA

Hlavní zprávy

Optimismus malých firem NFIB (březen):
aktuální hodnota: 101,8
očekávání trhu: 102,0
předchozí hodnota: 101,7

Nové pracovní pozice JOLTs (únor):
aktuální hodnota: 7087
očekávání trhu: 7550
předchozí hodnota: 7581

Očekávané události

13:00 Index žádostí o hypotéky MBA (5. dubna): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 18,6 %

14:30 CPI (m-m) (březen): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: 0,2 %

14:30 Jádrový CPI (m-m) (březen): očekávání trhu: 0,2 %, předchozí hodnota: 0,1 %

14:30 CPI (y-y) (březen): očekávání trhu: 1,8 %, předchozí hodnota: 1,5 %

14:30 Jádrový CPI (y-y) (březen): očekávání trhu: 2,1 %, předchozí hodnota: 2,1 %

14:30 Index spotřebitelských cen - jádrový, sezónně očištěn (březen): očekávání trhu: 261,465, předchozí hodnota: 260,989

Popis trhu

Americké akciové indexy uzavřely úterní seanci v negativním teritoriu, širší index S&P500 tak utnul 8denní růstovou šňůru, při níž zpevnil o 3,2% a výrazně se přiblížil historickému maximu (1,2% od vrcholu) na pozadí trvajícího optimismu ohledně brzkého dotažení dlouhého vyjednávání nové obchodní dohody mezi USA a Čínou. Současně obavy z neřízeného brexitu ustoupily do pozadí. Hlavní 3 indexy registrují od začátku roku tučné dvouciferné zisky v čele s technologickým Nasdaqem, který aktuálně vykazuje zhodnocení 21,3%! Prostor pro zklamání tak určitě existuje.

Dnešnímu vývoji „nahrávalo“ snížení prognózy růstu světové ekonomiky ze strany MMF, a to na 3,3% z předchozích 3,7%, projektovaných v říjnu loňského roku. Trhy též reflektovaly Trumpovo pohrození  Evropské Unii ohledně dodatečných cel na evropské zboží za 11 mld. USD coby reakce na údajnou „újmu“ za evropské dotace Airbusu, který je hlavním konkurentem Boeingu (BA), bojující s problémy svého nového modelu 737 MAX po nedávném leteckém neštěstí.

2. polovina týdne bude bohatá na kurzotvorné informace – vedle startující výsledkové sezony za 1. čtvrtletí (v pátek banky JP Morgan, Wells Fargo) budou zítra v zámoří reportována inflační data, stejně tak zápis z posledního zasedání Fedu, v Evropě pak bude pozornost směřována na ECB a její výstup ze zasedání včetně doprovodného komentáře k ekonomickému, resp. inflačnímu vývoji a výhledu.

Při ústupu akciových indexů se dařilo bezpečným přístavům – zpevnily dluhopisy napříč splatnostmi. Výnos 10letého vládního bondu se vrátil k hladině 2,5%, výrazněji v zeleném se drželo i zlato, posilující o 0,5% na 1304 USD/oz. Stříbro s ohledem na širší průmyslové využití ale mírně ztratilo (-0,2%). Po předchozích růstech na pozadí napětí v Libyi dnes oslabila ropa, a to o 0,5% na 64,07 USD/barel.

Všechny segmenty indexu S&P500 dnes figurovaly v záporném teritoriu vyjma utilit (+0,3%). V čele propadů pak figurovaly průmyslové společnosti (v souhrnu -1,4%) a energie (-1,3%).

Mezi jednotlivými společnostmi dnes dvojciferný pohyb směrem dolů zaznamenal výrobce technologií na úpravu vody Pentair (PNR -14%) po snížení ročního výhledu. Naopak 10% růst předvedl dodavatel informačních technologií pro zdravotnictví Cerner (CERN) po dosažení dohody s aktivitistickým investorem, současně oznámil navýšení zpětného odkupu akcií v objemu 1,2 mld. USD a plán zahájení výplaty dividendy.

Podnikové zprávy

American Airlines snižuje výhled tržeb na 1Q

Další zprávy

Société Générale plánuje snížit počet zaměstnanců o 1 600

VIG údajně plánuje prodat podíl v rakouském S Immo AG

MMF snížil prognózu světového hospodářského růstu

Německá vláda se chystá koupit 3 Airbusy A350-900

David Halman
Fio banka, a.s.
Prohlášení

David Halman
Fio banka, a.s.