Denní report - pátek 22.10.2021

ČR: Praha pokračovala v poklesu, Erste Group pod tlakem, SRN: Frankfurtská burza si v závěru připsala zisk, USA:Index S&P 500 se pohybuje v blízkosti historického maxima.

Pražská burza

Očekávané události

09:00 Podnikatelská důvěra (říjen): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 7,4

09:00 Spotřebitelská a podnikatelská důvěra (říjen): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 4,6

09:00 Index spotřebitelské důvěry (říjen): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: -6,5

Popis trhu

Pražská burza prodloužila sérii poklesů na devět v řadě a reversní vývoj oproti zahraničním trhům pokračuje. Index PX dnes oslabil o 0,81 % a od lokálních maxim oslabil již o zhruba 4 %. Širší US index S&P naopak ve srovnatelném období naopak o více jak 5 % posílil a vrátil se na historická maxima. Při tomto srovnání je nutno podotknout, že předchozí zářijový vývoj byl rovněž reversní a korekce patrná na zahraničních trzích náš trh nepostihla a domácí akcie v září nadále posilovaly. Dnešní den byl ve znamení poklesu především bankovních titulů. U Erste Group negativně působila informace o záměrů stávajícího akcionáře  CaixaBank o prodeji svého podílu. Kurz v průběhu dne atakoval 950 Kč a ztrácel téměř 4 %, závěr byl o něco lepší na 971 Kč při ztrátě necelých 2 %. Prodejní tlak pokračuje u Komerční banky, což je v kontextu blížící se dividendy a dalšího zvyšování sazeb poměrně překvapivé. Titul se již dostal na 841 Kč a dnes ztratil 2,1 %. V červených číslech zakončila den i Moneta (0,51 %) a pojišťovací skupina VIG (-1,60 %). Management Kofola oznámil, že navrhuje dividendu ve výši 13,50 Kč. Stejná dividenda jako v předchozím roce naznačuje, že vedení je i přes obtížnou situaci na trhu a nadále nejisté vyhlídky komfortní s vývojem hospodaření.  Titul na trhu posílil o 1,27 %. Zpět nad 250 Kč se vrátily akcie O2 (+1,41 %). Na trhu je patrná nervozita ohledně prodlužujícího se procesu vytěsnění akcionářů. Na cenách pod 250 Kč se však pravděpodobně nadále bude objevovat poptávka. ČEZ dnes nakonec uzavíral beze změny na 733 Kč. Zobchodovaný objem na trhu dnes celkově dosáhl 681 mil. Kč.

Podnikové zprávy

CaixaBank zvažuje prodej 9,9% podílu v Erste Group

Erste Group: Keefe Bruyette & Woods zvyšuje cílovou cenu na 45 EUR při doporučení "outperform"

Představenstvo Kofoly navrhuje dividendu za rok 2020 ve výši 13,50 Kč (+komentář analytika)

Potenciální prodej Erste bankou CaixaBank může být motivován regulatorními změnami, tvrdí Jefferies

Doporučení pro akcie Monety a Komerční banky dáváme do revize

Německo

Hlavní zprávy

Index nákupních manažerů Markit/BME (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 58,2
očekávání trhu: 56,6
předchozí hodnota: 58,4

Index nákupních manažerů ve službách Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 52,4
očekávání trhu: 55,2
předchozí hodnota: 56,2

Složený index nákupních manažerů Markit/BME (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 52,0
očekávání trhu: 54,3
předchozí hodnota: 55,5

Očekávané události

10:00 Index IFO očekávání (říjen): očekávání trhu: 96,5, předchozí hodnota: 97,3

10:00 Index IFO hodnocení současných podmínek (říjen): očekávání trhu: 99,4, předchozí hodnota: 100,4

10:00 Index IFO podnikatelského klimatu (říjen): očekávání trhu: 98,0, předchozí hodnota: 98,8

Popis trhu

Index DAX se po celou obchodní seanci držel v kladném teritoriu, po většinu dne nabíral zisky, posiloval až o 0,9 %. K závěru však začal klesat a uzavřel tak se ziskem 0,53 % na 15554,09 b. Evropský index STOXX 600 se vyvíjel podobně, v závěru si připsal 0,53 % na 472,22 b.

V evropském prostoru nejvíce rostly akcie v sektorech IT (+1,31 %), nemovitostí (+0,96 %), spotřebního zboží (+0,80 %), průmyslu (+0,78 %) a materiálů (+0,73 %). Nedařilo se energetickým společnostem (-0,57 %).

Z indexu DAX nejvíce posílily společnosti Volkswagen (VOW3; +2,2 %), Infineon Technologies (IFX; +1,9 %), Linde (LIN; +1,7 %), BMW (BMW; +1,7 %) a Porsche Automobil Holding (PAH3; +1,3 %). Klesaly akcie Delivery Hero (DHER; -2,9 %), Zalando (ZAL; -1,4 %), Airbus (AIR; -1,3 %), Fresenius Medical Care (FME; -0,9 %) a Deutsche Wohnen (DWNI; -0,9 %).

Eurozóna

Hlavní zprávy

Index nákupních manažerů Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 58,5
očekávání trhu: 57,1
předchozí hodnota: 58,6

Index nákupních manažerů ve službách Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 54,7
očekávání trhu: 55,4
předchozí hodnota: 56,4

Složený index nákupních manažerů Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 54,3
očekávání trhu: 55,2
předchozí hodnota: 56,2

USA

Hlavní zprávy

Index nákupních manažerů Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 59,2
očekávání trhu: 60,5
předchozí hodnota: 60,7

Index nákupních manažerů ve službách Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 58,2
očekávání trhu: 55,2
předchozí hodnota: 54,9

Složený index nákupních manažerů Markit (říjen - předběžný):
aktuální hodnota: 57,3
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 55,0

Očekávané události

14:30 Index aktivity Chicago Fed (září): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 0,29

16:30 Index výrobní aktivity dallaského Fedu (říjen): očekávání trhu: 44322, předchozí hodnota: 44351

Popis trhu

 

V páteční seanci se americké akciové indexy pohybovaly  rozdílně  a index Dow Jones si připsal 0,21% a širší index S&P 500 se drží v blízkosti historického maxima, ale mírně koriguje o  -0,11%. K relativně dobré náladě přispívají  i výnosy amerických státních dluhopisů, , které rostou v očekávání rychlejšího konce podpůrných programů centrální banky,. Toto očekávání podle analytiků podepřela také silná týdenní data z trhu práce. V reakci na to oslabuje dolar na páru s eurem o cca 0,3% a dostává se k úrovni 1,1652 USD/EUR.

V centru zájmu investorů je také lehká ropa WTI, kde podle EIA zásoby ropy klesly k 15. říjnu o 0,431 mil. barelů, když trh očekával naopak růst zásob o 2 mil. barelů. Lehká ropa WTI se tak pohybuje stále poměrně výše u úrovně 83,8 USD/barel s mírným posílením o necelých  1,6%. U vyšších hodnot WTI udržuje také oslabující dolar a též neochota kartelu OPEC a Ruska navýšit produkci. Tato situace vyhovuje akciím v těžařském sektoru černého zlata a tak akcie známého těžaře Apache Corporation. ( APA ) se pohybují silnější o cca 2,5% a také konkurenční akcie Occidental Petroleum ( OXY ) se pohybují na své tržní hodnotě silnější o 3,5%. Na vyšší úrovni se   také drží akcie těžaře Devon Energy ( DVN ), jež rostou o 1,8% a také akcie Marathonu Oil Petroleum ( MRO ) s růstem cca 2,5% Za zmínku stojí také akcie výrobce a dodavatele těžního zařízení Schlumberger ( SLB ), který dosáhl za 3Q. upraveného zisku 0,39 USD/akcii v souladu s odhady trhu. Tržby za uvedené období dosáhly 5,85 mld. USD při očekávání 5,94 mld. USD. Mírně nižší tržby než odhad možná některé investory zklamaly a tak akcie Schlumberger ( SLB ) klesají o cca 1%. Naopak jeho velký konkurent akcie Halliburtonu ( HAL ) dnes přidávají necelé 2,2%.

Poměrně slušně si dnes vede žlutý kov, kterému pomáhá slabší dolar a zlato si dnes připisuje cca 0,5% a dostává se k úrovni 1 793 USD/Troy. unci. Tato situace hraje do karet akciím těžařů zlata a tak akcie největší kanadské těžební společnosti Barrick Gold Corp. ( GOLD ) posilují o necelé 1% a podobně jsou na tom akcie konkurenta Newmon. Corp. ( NEM ) se obchodují výš o cca  1,2% a podobně jsou na tom akcie známého těžaře zlata Eldorado Gold. Corp. ( EGO ), jež se pohybují silnější o cca 1%.

Své výsledky za 3Q. dnes reportoval americký výrobce hraček Mattel ( MAT ), který meziročně zvýšil tržby o 8% na 1,8 mld. Mattel současně zvedl výhled a potvrdil, že očekává dobrou předvánoční sezónu. Akcie přidávají cca 0,5%.

Bohužel se dnes nedaří akciím Beyond Meat ( BYND ), kde výrobce  oznámil předběžně tržby za 3Q. ve výši 106 mil. USD, když odhad trhu byl 134,3 mil. USD. Pro některé investory to bylo zklamání a akcie Beyond Meat ( BYND ), tak v reakci na to oslabil o silných cca  12%.

Na záporné vlně se vezou také akcie společnosti Snap ( SNAP ), které ztrácí více než 25%, kde společnost reportovala své výsledky za 3Q. s výhledem pod očekávání. K propadu výrazně dopomáhá i zpráva o negativním dopadu nového  IOS na jeho schopnost cílovat  a měřit reklamu. Na tuto situaci reagují také akcie konkurence Twitteru ( TWTR ), které oslabují o cca 4,5% a také akcie Facebooku ( FB ) , jež se pohybují se ztrátou cca 5,7%.

Do nižších pater se také noří  akcie Intelu Corp. ( INTC ), který již včera po uzavření trhu zveřejnil hospodářské výsledky za třetí kvartál. Zatímco výnosy analytiky zklamaly, očištěný zisk dopadl výrazně nad veškerá očekávání. Výhled pro letošní rok se dočkal lehkého zlepšení. Investoři reagují prodejem akcií na plán masivních investic, který se v několika dalších letech propíše do nižší profitability.¨a akcie tak ztrácí silných cca 12%..

Podnikové zprávy

Snap reportovala 3Q nad očekáváním, ale výhledem na další kvartál zklamala

Společnost amerického exprezidenta Donalda Trumpa vstoupí na burzu prostřednictvím splynutí se SPAC

Intel ve 3Q překvapil ziskem, masivní investice v příštích letech však profitabilitu poznamenají

American Express oznámil za 3Q výnosy i očištěný zisk nad nejvyššími odhady

Matěj Švanda
Fio banka, a.s.
Prohlášení

Matěj Švanda
Fio banka, a.s.