Denní report - středa 16.03.2022

ČR: Pražskou burzu držel na uzdě Avast (-10,7%), naopak Erste (+8,5%), SRN: Evropské akcie připsaly přes 3,5 %, USA: Zámořské akcie navzdory zvýšení sazeb výrazně posílily

Pražská burza

Hlavní zprávy

Běžný účet platební bilance (leden):
aktuální hodnota: 7,74 mld.
očekávání trhu: 7,00 mld.
předchozí hodnota: -18,31 mld.

Popis trhu

Ve středu se akciovým trhům dařilo díky zprávám o údajném pokroku v jednáních mezi Ukrajinou a Ruskem. Pražská burza sice opticky zaostávala, když index PX přidal jen +0,5% na 1309 bodů, ale to bylo zapříčiněno propadem akcií Avast (-10,7%), naopak se velmi dařilo bankám.  Avast se obchodoval na 170 Kč (-10,7%) po zprávě, že britský regulátor se obává ohrožení hospodářské soutěže. Naopak Erste (+8,5%) i Komerční banka (+7,3%) dokonale využily tzv. „risk on“ nálady na hlavních trzích. Akcie Erste se tak vrátily nad 800 Kč a nad stejnou metou se v závěru obchodovala také Komerční banka. V kladných číslech zavírala také Moneta (+1,5%) či Philip Morris (+2%). Neslaný nemastný výkon při daném vývoji předvedl ČEZ, který se obchodoval pod 860 Kč (+0,2%).

Podnikové zprávy

Spojení Avastu s NortonLifeLock dle britského regulátora narušuje konkurenci, začne tak vyšetřování

ČEZ: Renaissance Capital Group zvyšuje cílovou cenu na 914 Kč

Plán fúze Nortonu s Avastem odložen na polovinu až konec roku 2022

Německo

Popis trhu

Index DAX započal obchodování nad včerejšími uzavíracími hodnotami a nakonec uzavřel silným růstem o 3,76 % na 14 440,74 b. Ze sledovaných sektorů si nejlépe vedla zbytná spotřeba (+5,11 %), průmysl (+4,77 %), nezbytná spotřeba (+4,20 %), materiály (+3,89 %) a IT (+3,82 %). Odepsaly pouze utility (-0,70 %).

E.ON dnes ve svých výsledcích reportovala meziročně vyšší očištěný zisk EBITDA o 1 mld. Kč. Pro rok 2021 navrhuje výplatu dividendy ve výši 4,9 EUR na akcii s plánem každoročního navyšování o 5 %.

Mezi nejvíce růstové akcie se dnes zařadily HelloFresh (HFG; +12,2 %), Delivery Hero (DHER; +9,9 %), Infineon Technologies (IFX; +8,2 %) a Sartorius (SRT3; +8,1 %).

Podnikové zprávy

E.ON v roce 2021 reportoval meziroční zvýšení očištěného zisku EBITDA o 1 mld. EUR

Eurozóna

Očekávané události

08:00 Registrace nových aut (EU27) (únor): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: -6,0 %

11:00 CPI (y-y) (únor - konečný): očekávání trhu: 5,8 %, předchozí hodnota: 5,1 %

11:00 CPI (m-m) (únor - konečný): očekávání trhu: 0,9 %, předchozí hodnota: 0,9 %

11:00 CPI jádrový (y-y) (únor - konečný): očekávání trhu: 2,7 %, předchozí hodnota: 2,7 %

USA

Hlavní zprávy

Index žádostí o hypotéky MBA (11. března):
aktuální hodnota: -1,2 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 8,5 %

Maloobchodní tržby (m-m) (předběžný) (únor):
aktuální hodnota: -0,4 %
očekávání trhu: 0,4 %
předchozí hodnota: 3,8 %

Index importních cen (m-m) (únor):
aktuální hodnota: 1,4 %
očekávání trhu: 1,6 %
předchozí hodnota: 2,0 %

Index importních cen (y-y) (únor):
aktuální hodnota: 10,9 %
očekávání trhu: 11,3 %
předchozí hodnota: 10,8 %

Index exportních cen (y-y) (únor):
aktuální hodnota: 16,6 %
očekávání trhu: 14,4 %
předchozí hodnota: 15,1 %

Podnikové zásoby (leden):
aktuální hodnota: 1,1 %
očekávání trhu: 1,1 %
předchozí hodnota: 2,1 %

Index realitního trhu NAHB (březen):
aktuální hodnota: 79
očekávání trhu: 81
předchozí hodnota: 82 / revize 81

Změna zásob surové ropy podle EIA (11. března):
aktuální hodnota: 4345 tis.
očekávání trhu: -1800 tis.
předchozí hodnota: -1863 tis.

Změna zásob surové ropy v Cushingu podle EIA (11. března):
aktuální hodnota: 1786 tis.
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: -585 tis.

Změna zásob benzínu podle EIA (11. března):
aktuální hodnota: -3615 tis.
očekávání trhu: -1462 tis.
předchozí hodnota: -1405 tis.

Změna zásob destilátů podle EIA (11. března):
aktuální hodnota: 332 tis.
očekávání trhu: -1759 tis.
předchozí hodnota: -5230 tis.

Očekávané události

13:30 Započatá výstavba (únor): očekávání trhu: 1700 tis., předchozí hodnota: 1638 tis.

13:30 Počet nově vydaných stavebních povolení (únor): očekávání trhu: 1850 tis., předchozí hodnota: 1899 tis.

13:30 Index výrobní aktivity filadelfského Fedu (březen): očekávání trhu: 15,0, předchozí hodnota: 16,0

13:30 Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti (12. března): očekávání trhu: 220 tis., předchozí hodnota: 227 tis.

13:30 Pokračující žádosti o podporu v nezaměstnanosti (5. března): očekávání trhu: 1480 tis., předchozí hodnota: 1494 tis.

14:15 Průmyslová produkce (m-m) (únor): očekávání trhu: 0,5 %, předchozí hodnota: 1,4 %

14:15 Využití kapacit (únor): očekávání trhu: 77,9 %, předchozí hodnota: 77,6 %

15:30 Změna zásob plynu podle EIA (11. března): očekávání trhu: -71 předchozí hodnota: -124

Popis trhu

Zámořské akcie navzdory rozhodnutí FEDu o zvýšení úrokových sazeb o 0,25% výrazně posílily. V prvních okamžicích po zveřejnění samotného zvýšení sazeb se trhy prudce propady. Nicméně pod vlivem následného optimistického komentáře Jerome Powella ohledně stavu ekonomiky rychle vyrazily vzhůru. Šéf FEDu mimo jiné prohlásil, že ekonomika je velmi silná a pravděpodobnost recese je minimální. FED zároveň naznačil, že k podobnému zvýšení sazeb v rámci boje s nejvyšší inflací za posledních 40 let letos přistoupí ještě šestkrát. Úvodní růst trhů souvisel s nadějí investorů na posun jednáních o ukončení ruské agrese vůči Ukrajině. DJIA nakonec uzavřel silnější o 1,55%, index SP500 vzrostl o 2,24%, zatímco kompozitní NASDAQ si připsal 3,8%. Daří se zejména sektorům zbytné spotřeby (+3,4%), informačním technologiím (+3,3%) a komunikačním službám (+2,9%). Spolu s ropou naopak oslabily utility (-0,2%) a energetické společnosti (-0,4%). V rámci indexu SP500 si nejlépe vedl poskytovatel služeb v oblasti vývoje softwaru EPAM Systems (EPAM +25%), který dále rozšířil zisky z předchozích dní. Opačným směrem zamířil výrobce antivirového softwaru NortonLifeLock (NLOK -13%). Britský regulátor trhu dnes vyjádřil pochybnosti o jeho plánovaném spojení s českým konkurentem Avastem (BAAAVAST -10,7%) a zahájil hlubší vyšetřování případu. Na komoditních trzích převládala červená barva. Prudce padala pšenice (-7,4%) a kukuřice (-3,6%). Oslabila také již zmiňovaná ropa (-1,5%). Roste naopak měď (+2,6%), stříbro (+0,8%) a zejména zemní plyn (+4,0%).

Marek Pokorný
Fio banka, a.s.
Prohlášení

Marek Pokorný
Fio banka, a.s.